THE ROBUSTNESS OF ESTIMATORS FOR DYNAMIC PANEL DATA MODELS TO MISSPECIFICATION

نویسندگان
چکیده

برای دانلود باید عضویت طلایی داشته باشید

برای دانلود متن کامل این مقاله و بیش از 32 میلیون مقاله دیگر ابتدا ثبت نام کنید

اگر عضو سایت هستید لطفا وارد حساب کاربری خود شوید

منابع مشابه

a new approach to credibility premium for zero-inflated poisson models for panel data

هدف اصلی از این تحقیق به دست آوردن و مقایسه حق بیمه باورمندی در مدل های شمارشی گزارش نشده برای داده های طولی می باشد. در این تحقیق حق بیمه های پبش گویی بر اساس توابع ضرر مربع خطا و نمایی محاسبه شده و با هم مقایسه می شود. تمایل به گرفتن پاداش و جایزه یکی از دلایل مهم برای گزارش ندادن تصادفات می باشد و افراد برای استفاده از تخفیف اغلب از گزارش تصادفات با هزینه پائین خودداری می کنند، در این تحقیق ...

15 صفحه اول

Subset-Continuous-Updating GMM Estimators for Dynamic Panel Data Models

The two-step GMM estimators of Arellano and Bond (1991) and Blundell and Bond (1998) for dynamic panel data models have been widely used in empirical work; however, neither of them performs well in small samples with weak instruments. The continuous-updating GMM estimator proposed by Hansen, Heaton, and Yaron (1996) is in principle able to reduce the small-sample bias, but it involves high-dime...

متن کامل

Bandwidth Choice for Bias Estimators in Dynamic Nonlinear Panel Models

This paper considers bandwidth selection for spectral density estimators based on panel data sets. The spectral densities of greatest interest in this paper are the ones that appear in the bias expression for …xed e¤ects estimators in nonlinear dynamic panel models obtained by Hahn and Kuersteiner. The bias estimation problem is di¤erent from the usual HAC estimation problem because the need fo...

متن کامل

Monte-Carlo comparison of alternative estimators for dynamic panel data models

This paper compares the performance of three recently proposed estimators for dynamic panel data models (LSDV bias-corrected, MLE and MDE) along with GMM. Using Monte-Carlo, we find that MLE and biascorrected estimators have the smallest bias and are good alternatives for the GMM. System-GMM outperforms the rest in ‘difficult’ designs. Unfortunately, bias-corrected estimator is not reliable in ...

متن کامل

Alternative Panel Data Estimators for Stochastic Frontier Models

Received analyses based on stochastic frontier modeling with panel data have relied primarily on results from traditional linear fixed and random effects models. This paper examines several extensions of these models that employ nonlinear techniques. The fixed effects model is extended to the stochastic frontier model using results that specifically employ the nonlinear specification. Based on ...

متن کامل

ذخیره در منابع من


  با ذخیره ی این منبع در منابع من، دسترسی به آن را برای استفاده های بعدی آسان تر کنید

ژورنال

عنوان ژورنال: The Singapore Economic Review

سال: 2009

ISSN: 0217-5908,1793-6837

DOI: 10.1142/s0217590809003409